01
地铁大洗牌
岁月不居，时节如流，转眼2024年就成了过去式，又到了本号一年一度评点各城市地铁排名的时候了。
2024年地铁十强城市阵容没有变化，但排名座次出现了大调整。
2022年末地铁十强城市分别是：
上海、北京、广州、深圳、成都、杭州、重庆、武汉、南京、青岛。
到2023年年末地铁十强城市名单与排序变更为：
北京、上海、广州、深圳、成都、重庆、杭州、武汉、南京、郑州。
2024年名单与排序又变成了：
上海、北京、广州、成都、深圳、重庆、武汉、杭州、南京、郑州。
过去三年，青岛的地铁排名被挤出了前十，被郑州取代。去年郑州继续排名内地第十。
制图：城市财经；数据：各城市地铁/轨道交通集团
过去一年，上海的运 营里程反超北京，逼近900公里。2024年，上海地铁17号线西延伸段开通，市域机场联络线开通。北京3号线一期（东四十条站至东坝北站）、北京地铁12号线（四季青桥站至东坝北站）、北京地铁昌平线南延一期剩余段开通。
成都地铁里程突破了600公里，超越深圳成为地铁第四城。2024年，成都地铁S3号线（福田站-资阳北站）开通运营、地铁8号线二期（龙港站—莲花站、十里店站—桂龙路站）、成都地铁27号线一期（石佛站—蜀鑫路站）开通运营。
武汉 超越杭州，并且里程突破了500公里。2024年，武汉地铁7号线北延线（前川线）二期开通初期、地铁11号线东段二期及三期武昌段首开段开通。
广州排名虽没有变化，但地铁里程迈上新台阶，突破了700公里。2024年12月28日，广州地铁11号线，也是广州首条环线地铁开通。
深圳在2024年12月28日，五线齐发，地铁3号线四期（双龙站—坪地六联站）、7号线二期（西丽湖站—深大丽湖站）、11号线二期（岗厦北站—华强南站）、12号线二期（海上田园东站—松岗站）、13号线南段（深圳湾口岸站—高新中站）开通。
南京、郑州排名虽没有变化，但过去一年均有里程增加。
南京地铁5号线南段、地铁7号线中段开通运营。
郑州则继2023年成为地铁里程增量第一后，2024年的增量里程依旧位列第一。
2023年郑州开通了地铁3号线二期、10号线一期、12号线一期，增加了112公里 里程，取代了青岛第十的席位。
2024年，郑州又开通了7号线一期、地铁8号线一期，里程增加了105公里。
杭州是地铁十强城市中过去一年唯一没有新增线路的城市，过去两年杭州的地铁里程都没有变化。
02
地铁进入存量时代
从全部地铁城市来看，今年地铁里程有增加的城市共21个城市。
制图：城市财经；数据：各城市地铁/轨道交通集团
10 名开外的 地铁城市中， 西安、青岛、天津 、 长沙、 合肥、宁波 、 贵阳、长春 、济南、哈尔滨、徐州 、绍兴地铁里程都有所增加。
其中西安地铁10号线一期、5号线一期东段、6号线一期南段、地铁8号线开通，地铁里程增加了93公里，排名超越青岛位居全国第十一。
青岛6号线一期、2号线一期开通，里程增加34公里。
天津11号线西段开通，增加25公里。
苏州地铁6号线、7号线、8号线开通，里程增加了99公里，里程增量位居全国第二，仅次于郑州。
长沙地铁1号线北延一期开通。合肥地铁4号线南延线、8号线一期开通。宁波地铁3号线二期开通。
贵阳2024年开通了S1号线，无锡也开通了S1号线，长春开通了地铁6号线，济南开通了地铁3号线二期，哈尔滨地铁3号线二期西北半环道里段开通，徐州地铁3号线二期开通，绍兴地铁1号线支线首通段开通。
结合过去的数据还可以有以下发现：
第一，江苏地铁城市最多，其次是广东、浙江。
江苏目前坐拥6个地铁城市，分别是南京、苏州、无锡、常州、徐州、南通，是全国拥有地铁城市数量最多的省。江苏十三太保，近一半是地铁城市。
其次才是 广东，广东有4个城市开通地铁，分别是广州、深圳、佛山、东莞。
浙江3座，分别是杭州、宁波、绍兴，温州开通的是市域快轨。
有两个城市开通地铁的省份包括福建（福州、厦门）、河南（郑州、洛阳）、辽宁（沈阳、大连）、山东（青岛、济南）。其他拥有地铁的省份只有1座地铁城市，基本都是省会城市。
第二，地铁进入了存量时代。
2023年，没有新晋的地铁城市。内地拥有地铁的城市数量维持不变。2024年，数量同样不变。
省会与首府城市中，尚未开通地铁的城市包括银川、拉萨、海口、西宁4个。
其实，从2024年的各种政策发布来看，不仅地铁进入了存量时代，地铁大扩张时代也结束了。
2024年8月26日，财政部、住建部、工信部、公安部、交通部、水利部联合发布了《市政基础设施资产管理办法（试行）》的通知。
在《办法》的第13条，明确提出：
政府投资建设的市政基础设施资产应当依法严格履行基本建设审批程序，落实资金来源，加强预算约束，防范政府债务风险。严禁为没有收益或收益不足的市政基础设施资产违法违规举债，不得增加隐性债务。
来源：财政部官网
意思很明确，以后地方政府不能违规举债来建设没有收益或者收益不足的基础设施。
在当下的大环境下，地方政府化债是第一要务，其他一切都要为化债让路，要勒紧裤腰带，过紧日子。
从行动上看，官方驳回了多个城市的地铁规划诉求。比如青海省会西宁，山东济宁，江西赣州等。
西宁官方在回复市民的提问中明确，“2023年底国家对重点省份分类加强政府投资项目管理，严控新建政府投资项目，重点省份原则上不得新建城市轨道交通项目”。
济宁官方在回复市民提问中，同样明确“国家暂不受理一般地级市的首轮城市轨道交通建设规划报批”。
赣州官方在回复市民提问中表示，我市轨道交通第一轮建设规划暂不满足上报审批条件……“十四五”时期不受理不具备条件的城市和一般地级市的首轮城市轨道交通建设规划报批。
从以上三个城市的回复中，我们可以了解到一个很明确的消息：
当下没有开建地铁的城市，短中期内，基本不会获批。也即地铁城市进入了存量时代。
除了不批复新的地铁城市外，已经开通地铁的中心城市，新的地铁规划也受到了很大限制。
2024年年初，哈尔滨的地铁二期规划，就因为债务指标不合格，被退回。
青岛的14号线，也被喊停了。
所以说，目前尚未修建地铁的城市，基本不再有希望获批。地铁城市再申报，也会有客流量限制而被压缩线路。
地铁大扩招时代结束背后的本质原因，一方面是因为地方债务已经成为了当下经济发展中的主要困扰之一；另一方面，地铁本身的建设和运营，需要高昂的成本，需要合理建设才行。
本号之前根据界面新闻梳理目前已经公布数据的29个城市（上海、合肥、杭州、厦门等城市未公布）来说，如扣除政府补贴，除了福州有微薄利润外，其余都在亏损。
就连曾经的利润王深圳地铁，也陷入了亏损。
制图：城市财经；数据：各地铁公司
亏损并不可怕，毕竟地铁和城市是一体的，大可以失之东隅收之桑榆。
也即，地铁本身不赚钱，但它带来了民生便利，提升了流动效率，这其中产生的经济效益可以填补地铁本身的亏损。
换句话说，只要地铁产生的经济效益能弥补地铁本身的亏损，对于能够负担得起的大城市来说，多多益善。
但是，最近这些年，宏观大环境改变，地方债问题突出，让很多城市的财政捉襟见肘。
这是财政部等六部门联合发布文件，提出“严禁为没有收益或收益不足的市政基础设施资产违法违规举债，不得增加隐性债务”的大背景。
03
城际铁路地铁化运营，部分城市可以曲线实现地铁梦
在地铁大收缩的背景下，万亿城市泉州和烟台直接修建地铁的梦，基本泡汤了。
那么，未来还会不会有新的地铁城市诞生？
当然会有，不过很好。
一部分城市，可以通过中心城市的地铁延伸，成为地铁城市。
典型如湖北的鄂州，2021年武汉地铁11号线延伸至鄂州，让其拥有了地铁。
北京地铁22号线在2025年开通将联通廊坊，届时廊坊也将加入地铁大家庭。
深圳地铁14号线早就提出要延伸到惠州，但今年深圳官方两次回复，表示惠州不具备修建地铁的条件，意味着延伸梦仍将搁浅。
不过，今年广东开启的城际铁路地铁化运营，让惠州实现了曲线地铁梦。
今年5月广佛南环城际（佛山西站—番禺站）、佛莞城际（番禺站—东莞西站）正式开通运营，惠州曲线实现了“地铁”梦。
这两条线路开通，将与佛肇城际（佛山西站-肇庆站）、莞惠城际（东莞西站-小金口站），相连形成一条全长258公里，呈东西走向的交通大动脉。
随着这两条线路开通，一条横跨肇庆、广州、佛山、东莞、惠州五座城市的超长“地铁”诞生了。
这是全国目前开通的最长“地铁”。
央视新闻给出的标题便是，“全国最长跨市'地铁'来了”。
肇庆、惠州借此晋级，加入了“地铁”大家族。当然，这里的地铁，要打双引号，因为这不是严格意义上的地铁。城际铁路与地铁存在诸多差别，车型标准不同、运行速度不同、技术标准不同。
但是广东省这条串起五座城市的城际铁路已经地铁化了，因为它改变了城际铁路的运行法则。
广州地铁集团当时宣布，这四条对接的城际铁路，全面启用“站站停+大站快车”公交化运营模式，乘客无须提前购票，使用地方交通卡刷卡或扫码便可乘车，免去了城际铁路体系的提前检票、购票环节，和坐地铁没差。
而且，站台、标志、报站，都与地铁相差无几，站站停。
所以说，这条四线贯通串起5个城市的城际铁路，名义上是城际铁路，实际上已经是地铁了。
也正因此，本号才敢于说肇庆、惠州这两座没有地铁的城市，加入了地铁大家族。
泉州也有曲线实现的可能。
2024年10月8日，福建省发改委发布了《厦漳泉城际铁路R1线工可审查项目竞争性磋商公告》，厦漳泉城际铁路R1线可研报告即将进入审查和批复阶段。
这一条城际铁路，全长175.13公里，途经泉州段71.5公里、厦门段53.4公里和漳州段50.2公里。该项目总投资额约为727亿元，计划新建30座车站（其中高架站14座、地下站16座），并预留4座车站以备未来扩展。
关键看厦漳泉城际铁路R1线会否采取地铁化运营模式。
如果采取，不仅泉州实现了“地铁”梦，漳州也将实现。
而且，一旦福建效仿大湾区，将城际铁路的运营模式“地铁化”，那未来能够曲线加入地铁家族的成员，会越来越多。